Yatırım portföyünün oluşumu

Bir yatırım portföyü, minimum risk ile maksimum kârlılık sağlayacak bazı finansal nesnelere (yatırım stratejisine uygun olarak) bir dizi yatırımdır.

Yatırım portföyünün temel amacı, en güvenilir ve kârlı yatırımların seçimi ile gelişmiş bir yatırım politikasının geliştirilmesi kapsamında optimal sonuç alınmasıdır. Portföy, çeşitli yatırım varlıklarından oluşur.

Yatırım türlerinin sınıflandırılması:

maddesellik derecesine göre: maddi olmayan ve maddi;
yatırımın vadesine göre: kısa vadeli, orta ve uzun vadeli;
kârlılığa göre: yüksek getirili, orta getirili ve kârsız yatırımlar (sermayenin kâr amacı gütmeyen sosyal ve çevresel projelere yatırımı);
yatırımlara katılım özelliklerine göre: doğrudan yatırımlar (yatırımcı doğrudan yatırım yapılan işletmelerin seçiminde yer alır), dolaylı yatırımlar (yatırım fonları, danışmanlar ve diğerleri yatırım yapılan işletmeyi belirler);
risk derecesine göre: yüksek riskli, orta riskli, düşük riskli ve risksiz yatırımlar;
spekülatif (gelecekte fiyatlarda olası değişiklikler olması yoluyla sadece kâr elde etmek için varlıkların (döviz çiftleri, değerli metaller, hisse senetleri, vb.) satın alınması);
likidite seviyesine göre: yüksek (kısa bir süre içerisinde paraya dönüştürülebilirler), ortalama (1 ila 6 ay arası paraya dönüştürülebilirler), düşük (6 aydan paraya dönüştürülebilir), likit olmayan (sadece kendi satılamaz, ancak mülkün bir parçası olarak).

Faaliyeti sürecinde, yatırımcı, farklı özelliklere sahip yatırım yapılan işletme seçimi konusunda zorluklar ile karşı karşıya kalır. Bunların çoğu, belirli bir yatırım grubunun oluşumunu, başka bir deyişle - bir potföyün oluşturulmasını varsayar. Yatırım portföyü oluşturan çok sayıda enstrüman var ancak bunlardan başlıcaları: hisse senetleri, tahviller, altın, para birimleri ve gayrimenkul.

Yatırım portföyünün oluşum evreleri

Yatırım politikasının belirlenmesi ve portföyün türü.
Portföy yönetim stratejisinin belirlenmesi.
Varlıkların analizi ve portföy oluşumu. Yatırım portföyüne varlık eklemek için genel kriterler, kârlılık, risk ve likidite oranlarıdır.
Portföyün etkinliğni, fiilen elde edilen kârlılık ve risk karşılaştırması açısından değerlendirmek.
İçeriği değişen ekonomik duruma, menkul kıymetlerin yatırım kalitesine ve yatırımcının hedeflerine aykırı olmaması için portföyün denetlemek.

Kâr sağlama yöntemi ve risk seviyesine göre, yatırım portföyleri muhafazakâr, orta ve agresif türlere ayrılır:

Muhafazakâr portföy orta risklidir ve bu nedenle, kısa vadeli krediler, bonolar ve minimum riskli diğer enstrümanlardan oluşan daha düşük kârlı bir portföydür.
Agresif portföy ağırlıklı olarak hisse senetlerinden oluşan oldukça riskli ve oldukça kârlı bir portföydür. Bu tür portföyler genelde risk almaya hazır ve büyük dalgalanmalara psikolojik olarak direnen yatırımcılar tarafından yönetilir.
Orta portföy kural olarak hem yüksek getirili hem düşük gelirli güvenilir varlıklardan oluşan dengeli bir portföydür.

Portföy yatırımının ana görevi, ayrı ayrı olarak bir nesneye pata yatırılması durumunda ulaşılamayan özellikleri bir dizi yatırım varlıklarından elde etmektir. Bir portföy oluşturmanın nihai hedefi daha iyi bir risk ve kârlılık kombinasyonunu sağlamaktır. Bir portföye ilişkili olmayan farklı varlıklar eklendiğinde, risk büyük ölçüde azaltılır. Başka bir deyişle, çeşitlilik, herhangi bir varlığın değeri keskin düştüğünde, toplam portföy değerinin zayıf bir şekilde azalmasına yol açmalıdır.

Finansal piyasalarda portföy ticareti

Özel kompozit enstrümanlar PCI (GeWorko Metodu) geliştirildiğinde, enstrümanlar ile ayrı olarak işlemler yapmak yerine finansal piyasalarda çeşitli varlık portföyleri ticareti için uygun bir fırsat ortaya çıktı. Bu teknoloji ile portföy ticareti, bir varlığın (baz portföy) baz bölüm ve diğer varlığın (karşıt portföy) kote edilen bölüm olarak kullanılması ile ayrı finansal enstrümanlar gibi iki portföy temenlinde gerçekleşir. Buna ek olarak, trader, kârlılığın ve riskin en iyi kombinasyonunu tahmin ederek ve geçmiş veriler temelinde kendi enstrümanlarının davranışlarını analiz ederek piyasanın oynaklığına direnç gösteren kendi enstrümanları ile işlemler yapma fırsatına sahiptir. Bu teknoloji ile portföy ticareti yalnızca profesyonel işlem platformu NetTradeX'de mümkündür.